Nella rendita LPP è contenuta una garanzia d’interessi che equivale al rendimento di un investimento sicuro. Con un’aliquota di conversione del 5% questa garanzia d’interessi corrisponde a circa il 2%.
Perché con la rendita LPP ricevo una garanzia d’interessi? Ciò si spiega con il fatto che la somma delle rendite mensili che riceve fino alla fine della vita è, con una durata di vita media, superiore al suo avere di vecchiaia al momento del pensionamento.
Chi invece di una rendita percepisce il capitale e lo investe personalmente dovrebbe ottenere, con il proprio investimento patrimoniale, almeno un rendimento annuo comparabile a lungo termine per raggiungere il livello di rendimento della rendita LPP.
La garanzia d’interessi contenuta nella rendita LPP rappresenta una prestazione minima garantita. Essa può essere calcolata a partire dall’entità dei diritti alla rendita di vecchiaia e alle prestazioni per superstiti nonché dalla durata di riscossione attesa. Inoltre le casse pensioni possono aumentare le rendite con indennità di rincaro, bonus di rendita o una 13ª rendita.
Se opta per un prelievo in capitale, si pone quindi la domanda: può ottenere a lungo termine, con il suo investimento privato, un rendimento superiore alla garanzia d’interessi contenuta nella rendita LPP, comprese eventuali prestazioni supplementari?
Se non desidera assumere rischi d’investimento, può confrontare l’entità di questa garanzia d’interessi con la remunerazione di un conto di risparmio. Se è disposto e in grado di assumere rischi, il rendimento del suo investimento dipende dall’andamento dei mercati finanziari.
Nel confronto dovrebbe inoltre considerare i costi e le imposte che sorgono nella gestione patrimoniale privata.
Più alta è l’aliquota di conversione, maggiore è la garanzia d’interessi contenuta nella rendita LPP vitalizia. Ma quali altri fattori influenzano l’entità della garanzia d’interessi?
- Aspettativa di vita: più a lungo vive, più elevata è la garanzia d’interessi della rendita LPP vitalizia.
- Stato civile / aspettative: se è sposato o vive in un’unione domestica registrata, in caso di decesso il coniuge o il partner ha di regola diritto a una rendita vedovile. Nella previdenza questo diritto alle prestazioni è definito aspettativa. Tali aspettative aumentano il valore della sua rendita LPP vitalizia e quindi anche la garanzia d’interessi in essa contenuta. Se al momento del suo pensionamento ha ancora figli di età inferiore ai 25 anni, in caso di decesso possono aggiungersi diritti a rendite per orfani. Anche questi aumentano la garanzia d’interessi della rendita LPP vitalizia.
- Entità delle aspettative: più elevate sono le aspettative previste nel regolamento della sua cassa pensioni, maggiore è la garanzia d’interessi. Spesso la rendita vedovile ammonta al 60% e la rendita per orfani (fino ai 25 anni) al 20% della rendita LPP.